Τραπεζική στην επόμενη #FinancialCrisis

Μια σειρά από σκάνδαλα και πισωγυρίσματα στον τραπεζικό τομέα στην Ευρώπη και αλλού απειλούν να υπονομεύσουν την εμπιστοσύνη του κοινού στον κλάδο. Ενώ θεωρείται μικρή η πιθανότητα οικονομικής ύφεσης στην κλίμακα της τραπεζικής κρίσης του 2008, υπάρχει ανησυχία ότι τα πρόσφατα γεγονότα στον κλάδο θα μπορούσαν να ανατρέψουν τις προσπάθειες που έγιναν για την αποκατάσταση της εμπιστοσύνης στον τραπεζικό τομέα. Αναμφισβήτητα η πιο σοβαρή πρόσφατη εξέλιξη ήταν η απόφαση της Deutsche Bank να απολύσει 18,000 υπαλλήλους, το ένα πέμπτο του παγκόσμιου εργατικού δυναμικού της, ως μέρος ενός τεράστιου σχεδίου αναδιάρθρωσης. Ο διευθύνων σύμβουλος της DB Christian Sewing ελπίζει ότι το σχέδιο των 7.4 δισεκατομμυρίων ευρώ θα ανατρέψει την τράπεζα, οι μετοχές της οποίας έφτασαν σε ιστορικό χαμηλό τον περασμένο μήνα. γράφει ο Colin Stevens.

Οι ταλαιπωρίες της τράπεζας έχουν αναζωπυρώσει τους φόβους για πιθανή επανάληψη του κραχ του 2008, το οποίο ήταν το μεγαλύτερο τράνταγμα στο παγκόσμιο χρηματοπιστωτικό σύστημα εδώ και σχεδόν έναν αιώνα – αυτό που ώθησε το παγκόσμιο τραπεζικό σύστημα στα όρια της κατάρρευσης. Η μεγάλη ανησυχία, σύμφωνα με τους ειδικούς, είναι ότι οι κυβερνήσεις δεν διαθέτουν τα εργαλεία πολιτικής που είχαν το 2008 για να αποτρέψουν ένα οικονομικό σοκ να μετατραπεί σε ελεύθερη πτώση και τα συνολικά επίπεδα χρέους είναι υψηλότερα από ό,τι κατά την προηγούμενη κρίση.

Ο καθηγητής Δημόσιας Πολιτικής του Πανεπιστημίου του Χάρβαρντ και καθηγητής Οικονομικών και πρώην επικεφαλής οικονομολόγος του ΔΝΤ Κένεθ Ρόγκοφ δήλωσε: «Όταν έχουμε άλλη οικονομική κρίση, τα εργαλεία μας είναι περιορισμένα».

Τέτοιες ανησυχίες ενισχύονται από τους ισχυρισμούς ότι οι τράπεζες της ευρωζώνης μπορεί να είναι πολύ πιο ευάλωτες σε μια επανάληψη της χρηματοπιστωτικής κρίσης του 2008 από ό,τι είχαν πει προηγουμένως τα «stress-test» της ΕΕ.

Αυτό προκύπτει από έλεγχο του Ευρωπαϊκού Ελεγκτικού Συνεδρίου (ECA) στο Λουξεμβούργο, ο οποίος λέει ότι τα τεστ αντοχής, που δημοσιεύθηκαν πέρυσι, απέκλεισαν πολλές από τις πιο αδύναμες τράπεζες της Ευρώπης, αγνόησαν βασικούς παράγοντες που θα μπορούσαν να προκαλέσουν πτώχευση μιας τράπεζας και χρησιμοποίησαν προσομοιώσεις που είχαν καμία σχέση με την κρίση του 2008.

Η γερμανική τράπεζα DB τα πήγε ήδη άσχημα στην τελευταία δοκιμή της ΕΑΤ, αλλά ο αρνητικός έλεγχος υποδηλώνει ότι τα προβλήματά της θα μπορούσαν να είναι ακόμη χειρότερα από ό,τι πιστεύαμε προηγουμένως. Το stress test του 2018 περιελάμβανε μόλις 48 τράπεζες, από 90 στην πρώτη έρευνά του το 2011, επειδή άλλαξε τα κριτήρια έτσι ώστε το «πραγματικό όριο» του κάλυπτε τράπεζες που κατείχαν 100 δισ. ευρώ ή περισσότερα σε ενοποιημένα περιουσιακά στοιχεία «εξαιρουμένων ορισμένων χωρών με ασθενέστερα τραπεζικά συστήματα».

Εκτός από τους κινδύνους μιας νέας ύφεσης, η ήπειρος συγκλονίστηκε πρόσφατα από πολλαπλά τραπεζικά σκάνδαλα, όλα με διεθνείς επιπτώσεις. Οι ειδικοί λένε ότι αυτό δείχνει ότι χρειάζεται ακόμη περισσότερη εποπτεία του τραπεζικού τομέα, αναφέροντας, ως χαρακτηριστικό παράδειγμα, την υπόθεση που αφορά την «ψεύτικη» εξαγορά της Bankhaus Erbe από την τσεχική τράπεζα J&T. Η J&T Banka είναι ένας χρηματοοικονομικός όμιλος από την Ανατολική Ευρώπη, ο οποίος είναι εγγεγραμμένος στη Σλοβακία, αλλά δραστηριοποιείται επίσης στην Τσεχική Δημοκρατία (όπου βρίσκεται η έδρα της) και σε πολλές άλλες χώρες.

Διαφήμιση

Η Valentina Romanova, πρόεδρος και πρώην ιδιοκτήτρια της Bankhaus Erbe, κατηγορήθηκε ότι διέπραξε διπλή πώληση της Bankhaus Erbe αφού πούλησε το 59% της τράπεζας στον επιχειρηματία Pavel Komissarov για ένα ποσό 13.7 εκατομμυρίων δολαρίων, για να γυρίσει και να πουλήσει το 100%. των μετοχών της στην J&T.

Η Romanova, κόρη ενός πρώην μέλους του Πολιτικού Γραφείου της Κεντρικής Επιτροπής του Κομμουνιστικού Κόμματος υπό τη Σοβιετική Ένωση, κατηγορείται ότι πήρε την πληρωμή του Κομισάροφ αλλά αρνήθηκε να εκδώσει τα απαραίτητα έγγραφα για την επικύρωση της πώλησης. Σύμφωνα με τον Komissarov, η Romanova αγνόησε επίσης την εναλλακτική πρότασή του να επιστρέψει τα κεφάλαια και να ακυρώσει την πώληση. Ο Κομισάροφ τώρα μηνύει τη Ρομάνοβα στα ρωσικά δικαστήρια, υποστηρίζοντας ότι του εξαπάτησαν την επένδυσή του ύψους 13.7 εκατομμυρίων δολαρίων.

Η Romanova, από την πλευρά της, απάντησε σε έρευνες του Τύπου σχετικά με την υπόθεση από μέσα όπως η ρωσική Novaya Gazeta με απειλές νομικής δράσης, ενημερώνοντας σκληρά την εφημερίδα ότι ο σύζυγός της είναι «πρώην αναπληρωτής γενικός εισαγγελέας και επικεφαλής του Ανακριτικού Τμήματος του Εισαγγελέα. Γενικό Γραφείο» σε μια προφανή προσπάθεια να απειλήσει τους δημοσιογράφους να υποστηρίξουν την ιστορία. Αντίθετα, δημοσίευσαν το μήνυμά της ολόκληρο.

Αυτό το σκάνδαλο δεν είναι η μόνη πρόσφατη οπισθοδρόμηση στην ήδη βαριά αμαυρωμένη φήμη του τραπεζικού τομέα. Για παράδειγμα, ο Jesper Nielsen, κορυφαίο στέλεχος της Danske Bank, απολύθηκε πρόσφατα σε ένα σκάνδαλο που αφορούσε υπερχρέωση πελατών. Ήταν ο μακροβιότερος από τα 10 άτομα στην κορυφή της μεγαλύτερης τράπεζας της Δανίας, η οποία αγωνίζεται να αποκαταστήσει την εμπιστοσύνη μετά το σκάνδαλο ξεπλύματος χρήματος 230 δισεκατομμυρίων δολαρίων που ξέσπασε στην εσθονική μονάδα της.

Σε άλλο σημείο, η κοινοβουλευτική επιτροπή της Μολδαβίας μόλις δημοσίευσε το δεύτερο μέρος μιας έρευνας που περιγράφει λεπτομερώς την εξαφάνιση περίπου 1 δισεκατομμυρίου δολαρίων από το τραπεζικό σύστημα της χώρας, ένα γεγονός από το οποίο η μικροσκοπική, φτωχή χώρα εξακολουθεί να ταράζεται. Ο Aleksandr Slusari, αντιπρόεδρος του κοινοβουλίου και πρόεδρος της ερευνητικής επιτροπής του σώματος, ζήτησε να μάθει ποιος ήταν υπεύθυνος για την εξαφάνιση των κεφαλαίων, κατηγορώντας την εισαγγελία για την απόκρυψή τους.

Ο Rogoff πρόσθεσε: «Δυστυχώς, όταν υπάρχει μια οικονομική κρίση, μια κρίση χρέους, κάθε είδους κρίση, το πιο σκληρό πλήγμα είναι σχεδόν πάντα οι άδικοι, οι φτωχότεροι άνθρωποι και, πολύ συχνά, η μεσαία τάξη. Έτσι, μια οικονομική κρίση θα ήταν κακή για τους πλούσιους, αλλά θα ήταν χειρότερη για τους απλούς ανθρώπους. Έτσι, όταν σκεφτόμαστε την προστασία της οικονομίας από μια χρηματοπιστωτική κρίση, δεν είναι μόνο να προστατεύσουμε τους πλούσιους χρηματοδότες. έχει να κάνει με την προστασία των απλών ανθρώπων».

Όλα αυτά τα ζητήματα αποτελούν πρόκληση για την επερχόμενη επικεφαλής της ΕΚΤ Κριστίν Λαγκάρντ. Η Λαγκάρντ, δικηγόρος, θα αναλάβει σε μια περίοδο οικονομικής αβεβαιότητας με τη Μέγκαν Γκριν, οικονομολόγο στη Σχολή Κένεντι του Χάρβαρντ, λέγοντας: «Η έλλειψη άμεσης εμπειρίας του Λάργκαρντ από την εργασία στις χρηματοπιστωτικές αγορές είναι επίσης αξιοσημείωτη και θα μπορούσε να είναι σημαντική εάν η Ευρώπη οδηγηθεί σε ύφεση. .»

Μοιραστείτε αυτό το άρθρο: